个股点金：神州泰岳（300002）泰岳回归 公司质地支撑触底反弹

　　※投资要点

　　1、神州泰岳仍有希望继续成为飞信主体

　　2、LTE 启动，中国移动加大移动互联网投入势在必行

　　3、神州泰岳仍是一家十分优秀的软件和互联网公司，伴随中移动移动互联网战略再次迈上征程

　　※风险提示

　　公司当前和今后的重要客户仍为中国移动，其移动互联网战略将对公司业绩和长期发展前景构成决定性影响，而该战略目前仍非完全明朗。

　　※投资建议

　　我们认为神州泰岳仍是一家优秀的软件公司，在移动互联网领域有着很强的技术实力和运营能力，在未来中国移动的移动互联网战略中，仍将扮演重要的角色。我们预计公司2013~2015收入分别为19.09 亿、23.63 亿和34.49 亿，同比增长35.41%、23.79%和30.96%。预计2013~2015归属净利润分别为5.40 亿、6.96 亿和8.34 亿，同比增长25.75%、29.01%和19.78%。2013~2015年全面摊薄后EPS分别为0.88 元、1.135 元和1.359元。