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个股点金:中鼎股份(000887)对美出口带动12年增长
www.cnfol.com 2012年07月23日 10:56 中金在线 
※投资要点
1、汽车橡胶零部件国内收入未来将基本同步行业
2、油封与工程机械密封件有望带来中长期增量
3、国外市场占有率提升仍将持续,但目标市场增速将放慢
※风险提示
油封业务不达预期;美国汽车市场回暖提前结束。

※投资建议
我们预计公司 12~14 年归属母公司净利润 3.57、4.05、4.54 亿元,EPS 为0.60、0.68、0.76元,对应PE14.1、12.4、11.1倍。出于对美国汽车市场景气程度的谨慎考虑,我们认为公司目前估值水平合理
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